金融控股公司的熱潮,自從六月底立院通過金融六法以來,便已沸沸揚揚地燃燒數月,股市也常上演由金融、保險股領軍上漲的火紅大戲。時至今日,金融控股法正式啟動,而各家金控大軍也幾乎各就各位,準備迎接台灣金融的新紀元。在眾金控梟雄中,分別由蔡家兄弟領軍的霖園、富邦兩大集團,不但近來的作風讓人耳目一新,兩大集團根底深厚的經營實力,無疑撐起了台灣金控版圖的半邊天。
只不過,在霖園與富邦的控股之路上,卻常因著對世華銀的爭取,而導致外界大作文章。雖然說,經營績效良好的世華銀,向來是兩家保險龍頭的最愛,事實上,蔡家兄弟在金融藍圖上的規劃卻不僅於此而已。並且,近幾年來求新求變的國泰與積極發展的富邦,正可見證台灣壽險、產險龍頭在金融轉型歷史上所付出的心力。
國壽組織再造
今年,國壽一改過往的保守作風,從組織再造、裁撤外勤人員一萬人,領導人蔡宏圖也放下嚴肅身段與員工出遊、共舞。不僅如此,蔡宏圖還大幅壓低固定薪給比重,改以績效為重的薪給制度,以強化效率,達到汰弱助強目標。以往,國壽一個營業員要升到經理,平均要十七年,這樣的做法,也促使國壽一掃過去長期以來用年資等待晉升之舊習,激勵經營主管大輪調,強調尊重專業經理人,讓國壽的經營風格煥然一新。
除此之外,此次挖角前中信投信投研部副總刁明華,來擔任國壽特別設立的「投資長」一職,對霖園來說,就有著意義非凡的象徵。過去,在國壽擔任投資部門的人員,清一色都是招考進來,從一而終地為國壽鞠躬盡瘁。因此,不要說 「外人空降」這種破天荒的做法不可能,就連國壽的員工跳槽,也都會被視為「背叛」,而遭到一定程度的封殺。因此,這樣創新的做法,足以見得蔡宏圖改革徹底、絕非虛言。
蔡宏圖 國壽轉型關鍵
今年四十八歲,擔任國壽轉型舵手的董事長蔡宏圖,在一九九○年蔡宏圖接掌國壽董事長職位時,還不到四十歲,給外界的印象一直具有神秘色彩。但苦思作為的蔡宏圖卻屢有建樹,分別在九三年成立職團部、九六年推出Top-A系統,專攻都市的公司行號和高收入者,求新求變,為的就是要讓國壽這艘航空母艦能永續航行。國泰人壽位居壽險業龍頭,行銷網絡無人能及,原本可以選擇結合霖園集團底下的銀行、證券業直接成立控股公司。但為強化金融商品的部分,這次金控佈局不惜放下身段,力邀證券業績效良好的群益證券,強化金融控股公司的整體競爭力。
截至今年六月底止,國壽市值超過二千一百億元,總資產達一兆一千億元,保戶高達六百二十萬,市場佔有率超過三○%。群益證券市值則超過一百三十億元,總資產為四百八十三億元,除有經紀、自營及承銷、債券、衍生性商品、期貨等業務外,也在香港提供綜合證券商及在大陸成立代表辦事處。如今兩家公司一旦結合,粗估客戶數將達六百七十萬人,涵蓋全台三○%人口,全省共有五百一十八個營業據點、二萬八千名業務人員,今年上半年合計獲利達七十八億元,股東權益合計為九百九十四億元,資產共有一兆一千三百四十五億元,在台灣將成立的金控公司可說是規模首屈一指。
富邦 台灣產險龍頭
另外,國內居產險龍頭地位的富邦集團,近年來轉型為金融控股公司態度相當積極。早從一九九八年便已進行相關作業,目前已決定由富邦保擔任主體,採取「營業讓予」方式進行,成立「富邦集團金融控股公司」,成立後發行新股與旗下的銀行、產險、保險、證券、投信五大金融企業進行第一階段的換股。根據統計,富邦集團金融控股公司的淨值將近一千二百億元,而資產則將近三千億元,富邦集團的控股佈局不但聲勢驚人,在同業中,也算是跑得最快、最具規劃藍圖之一。
不僅如此,為了提升整個富邦集團的經營及國際地位,去年更與花旗策略結盟,花旗斥資八億一千萬美元持有富邦集團十五%的股權,目前雙方觸角已伸到東南亞、香港及中國。日前,富邦、花旗各出資五○%,原訂八月份正式開始營運的香港壽險公司,由於相關文件作業尚未完成,預計在年底前應可拿到執照、正式營運,為富邦的國際之路跨出了關鍵的一步。因此,與花旗的策略結盟,可說是富邦集團金控公司,最為各界看好的重要因素之一。
另外,目前只有在重要場合才出席的富邦集團總裁蔡萬才,不但是富邦的精神指標,由於他強烈的正義感,遇見不平事即仗義執言,而蔡萬才的建言,一直是李登輝及陳水扁兩任總統所倚重、信賴的。二十年前,現任副總裁蔡明忠當時從國外唸書回來,蔡萬才手上就只有國泰產險。但二十年來,富邦集團在蔡家父子三人的努力下,一路由產險出發,擴及證券、銀行、人壽、投信、投顧、期貨,尤有甚者,衝勁十足的蔡明忠更帶著富邦,跨出金融界,在創投、科技界大顯身手。
台灣金控雙雄
顯而易見地,不論是霖園或是富邦,蔡家兄弟都在新世紀有著無與倫比的新思維與新動力,並非一般企業第二代能與之相較量的。在台灣推動金融改革國際化、大型化的今天,蔡家兄弟,讓台灣金融的天空,更加燦爛。